财经早餐2020年10月22日星期四

热点聚焦
1、2020金融街论坛年会在京开幕。刘鹤在开幕式上发表主旨演讲时表示，我国主要经济指标逐季度向好，实现全年经济正增长是大概率事件。要坚持稳健的货币政策灵活适度，保持政策稳定。大力发展多层次资本市场。央行党委书记郭树清指出，要从四方面重塑金融发展新优势，坚定不移推进金融服务业对外开放，充分发挥科技进步对提升金融效率巨大作用。央行行长易纲表示，坚持稳健的货币政策，坚定支持保市场主体稳就业；货币政策需把好货币供应总闸门，适当平滑宏观杠杆率波动。央行副行长潘功胜称，重点健全房地产金融等重点领域宏观审慎监测体系。证监会主席易会满首次系统阐释资本市场基础制度内涵和外延，表示将稳步在全市场推行注册制，完善常态化、多渠道退市制度安排。

2、证监会同意蚂蚁集团科创板IPO注册。与此同时，蚂蚁集团通过港交所聆讯。从估值来看，蚂蚁上市将有望成为今年最大的IPO，券商测算其估值或超1.7万亿元。科创板上市招股意向书显示，蚂蚁集团股票代码为“688688”，A股发行初步询价时间为10月23日，10月29日申购。本次科创板发行初始战略配售13.37亿股，占A股初始发行数量80%。其中，阿里方面拟参与战略配售，认购7.3亿股。财务数据方面，蚂蚁集团前三季度营收1181.91亿元，同比增长42.56%；毛利润695.49亿元，增长74.28%；整体毛利率增至58.84%。

3、据证券时报，近期部分大盘股发行引起市场关注。从接近监管层相关人士处了解到，证监会在维护市场稳定运行基础上，科学合理保持新股常态化发行，重视市场投融资两端平衡，明确市场预期，推动发行、注册和市场承受力有机统一衔接，切实防控各类风险。

环球市场
1、美国三大股指小幅收跌。道指跌0.35%，纳指跌0.28%，标普500指数跌0.22%。高盛跌2.5%，波音跌超2%，领跌道指。科技股涨跌不一，苹果跌0.54%，谷歌涨超2%，Facebook涨超4%，奈飞跌近7%。美联储褐皮书显示美国经济呈轻微到缓和增长态势，但复苏不平衡。

2、欧股收盘全线走低，德国DAX指数跌1.41%，法国CAC40指数跌1.53%，英国富时100指数跌1.91%。

3、亚太股市收盘多数上涨，韩国综合指数涨0.53%，报2370.86点；日经225指数涨0.31%，报23639.46点；澳洲标普200指数涨0.12%，报6191.80点；新西兰NZX50指数跌0.24%，报12432.61点。

4、国际油价全线下跌，NYMEX原油期货收跌4.08%报40美元/桶，创逾一周新低；布油收跌3.36%报41.71美元/桶。

5、COMEX黄金期货收涨0.64%报1927.7美元/盎司，创10月9日以来收盘新高；COMEX白银期货收涨0.8%报25.18美元/盎司。美元走软推动金价上涨，但美债收益率走高令金价涨幅受到限制。

6、伦敦基本金属多数收涨，LME期铜涨1.41%报6996美元/吨，LME期锌涨1.4%报2565美元/吨，LME期镍跌0.71%报15910美元/吨，LME期铝涨0.74%报1848美元/吨，LME期锡涨0.21%报18710美元/吨，LME期铅涨2.01%报1801美元/吨。

7、美债收益率多数收涨，3月期美债收益率跌0.5个基点报0.101%，2年期美债收益率涨0.8个基点报0.161%，3年期美债收益率涨0.8个基点报0.204%，5年期美债收益率涨2.1个基点报0.362%，10年期美债收益率涨3.6个基点报0.828%，30年期美债收益率涨4.4个基点报1.639%。

8、纽约尾盘，美元指数跌0.48%报92.6577，连跌四日，创一个多月以来新低；欧元兑美元涨0.32%报1.186，英镑兑美元涨1.54%报1.3147，澳元兑美元涨0.99%报0.7118，美元兑日元跌0.86%报104.59，离岸人民币兑美元涨214个基点报6.6427。

宏观
1、国务院常务会议指出，前三季度新增减税降费超过2万亿元，下一步要保持宏观政策连续性有效性，继续抓好财政资金直达机制落实，更好发挥积极财政政策效能；决定全面推行证明事项和涉企经营许可事项告知承诺制，以改革更大便利企业和群众办事创业。

2、财政部数据显示，前三季度全国一般公共预算收入141002亿元，同比下降6.4%；其中，证券交易印花税1644亿元，增长53.4%。6月以来，财政收入增幅连续4个月正增长，9月扣除去年同期特定国有金融机构和央企上缴利润等特殊因素后，财政收入增长约8%，好于预期。

3、生态环境部：粤港澳大湾区生态环境保护规划已经编制完成，下一步主要是要抓好规划落实；同时发挥三地各自优势，落实生态环境保护责任，共同做好相关工作，支撑区域高质量发展。

4、农业农村部：三季度末外出务工农村劳动力达到1.79亿人，环比增加200万人；月均收入4035元，同比增长2.1%；预计前三季度规模以上农产品加工业实现营业收入超过10万亿元；农产品线上销售保持两位数增长，前三季度网络零售额料超3000亿元。

5、央行公开市场开展800亿元7天期逆回购操作，当日无逆回购到期，净投放800亿元。资金面平稳，Shibor短端品种涨跌不一。隔夜品种下行17.4bp报1.988%，7天期下行5.4bp报2.207%，14天期上行2.4bp报2.369%。

6、国家卫健委：10月20日，31个省区市和新疆生产建设兵团新增新冠肺炎确诊病例11例，均为境外输入病例（广东3例，四川3例，上海2例，河南2例，福建1例）；新增无症状感染者15例（均为境外输入）。

国内股市
1、A股震荡调整，半导体、军工、光刻胶概念股领跌，量子技术板块爆发。创业板成交金额连续两日超沪市。上证指数收报3325.02点，跌0.09%；创业板综指收跌1.73%，创业板指跌1.46%，深证成指跌1%，中小板指跌1.26%，科创50跌2.05%；万得全A跌0.7%，成交6944亿元。北向资金净卖出69.22亿元，为连续6日净卖出，立讯精密当日遭净卖出5.6亿元居首，格力电器逆势获净买入4.17亿元最多。

2、港股震荡上涨，恒生指数收涨0.75%，报24754.42点。恒生科技指数跌0.35%，恒生国企指数涨0.9%。全日大市成交1095亿港元。电讯、医药股强势上涨，中国联通、药明生物均涨超11%，中国电信涨9.2%。重阳节假期将至，北向沪股通和深股通将于10月23日至26日暂停交易；南向港股通将于10月26日暂停交易。中国台湾加权指数收涨0.12%，报12877.25点。

3、央行：9月沪市日均交易量为2831.3亿元，环比下降38.34%，深市日均交易量为4890.1亿元，下降18.8%。

4、证监会公告，因未充分说明标的资产核心竞争力、本次交易估值合理性等原因，联明股份、德新交运发行股份购买资产事项均未获通过。科创板上市委公告，深科达、西力科技、中望软件、奥泰生物4家企业首发过会。与此同时，上交所终止秋乐种业科创板上市审核。

5、据21世纪经济报道，目前跟随MSCI新兴市场指数权重被动投资A股养老基金，已将中国股票占新兴市场基金投资比重陆续调高至1/3；加大主动选股投资的养老基金，或将该比重直接提高至50%左右。

6、国泰航空：董事局现已通过由管理团队提呈的重组计划，其中包括全资附属公司国泰港龙航空将停止营运，国泰航空集团（包括国泰港龙航空）将整体削减约8500个职位等；重组成本约港币22亿元，将以公司内部资源拨付。

7、中金公司A股IPO吸引诸多战略投资者参与。17家获得配售战略投资者囊括“国家队”、保险机构、央企、互联网巨头、外资主权基金，最终战略配售数量为1.38亿股，以每股28.78元发行价格计算，认购资金约为39.6亿元。

8、据腾讯，百度计划今年底前在港完成二次上市。这也是蚂蚁集团11月初上市后，又一家散户熟悉的明星科技公司在港上市。百度对此不予置评。

9、两只新股上市，科思科技将登陆科创板，证券代码“688788”，发行价为106.04元/股；地铁设计将登陆深交所，证券代码“003013”，发行价为13.43元/股。

金融
1、央行副行长潘功胜表示，11月1日起，金融控股公司准入管理将开放，相关金融机构可进行申请；央行会同银保监会制定了系统重要性银行评估办法，建立我国系统重要性银行评估指标体系；目前办法已完成社会征求意见，近期将发布。

2、央行查处侵害消费者金融信息安全权行为，6家金融机构被处罚。央行表示，坚持对侵害消费者金融信息安全行为“零容忍”，对侵犯金融消费者合法权益的违法违规行为坚决依法严厉打击，切实保护金融消费者长远和根本利益。

3、央行副行长范一飞：截至目前，以监管工具为基础、以监管规则为核心、以数字化监管为手段的金融科技监管框架基本建成，要加快推进金融数字化转型，合理规范运用科技手段赋能金融提质增效，推动金融与科技融合发展再上新台阶。

4、央行数字货币研究所与农信银资金清算中心举行战略合作协议签署仪式，双方将在数字人民币应用项目方面开展战略合作。农信银表示，将稳步推进数字人民币在农村地区的研发及试点工作。

5、作为此前东方红资管明星基金经理，林鹏“奔私”后又转公申请公募牌照。证监会官网显示，林鹏申请《公募基金管理公司设立资格审批》，证监会已于10月21日接收材料。

楼市
1、北京住建委启动住房限购政策执行、商品房预售资金监管、住房租赁合同备案等三项专项检查，全面覆盖新房、二手房及租赁三个市场，以规范房地产市场秩序。

2、据21世纪经济报道，随着房贷额度趋紧以及即将到来的年末资金面紧张情况，叠加上近期监管要求大型银行控制房贷规模，多家大行新增涉房贷款占比降至30%以下，目前上海房贷呈现减速迹象。

产业
1、科技部表示，在十四五高新技术发展的规划布局上，科技部将加强前瞻部署，大力发展以量子技术为特征的新一代高新技术，强化重点领域和关键环节的攻关布局，加快培育新的高新技术产业。

2、文旅部发布通知，要求加强对已恢复经营活动旅游企业的监督指导，重点督促A级旅游景区、星级饭店、旅行社等完善常态化疫情防控措施，暂不恢复旅行社及在线旅游企业出入境团队旅游及“机票+酒店”业务。

3、发改委：将加强政策协调，继续抓好重大石化产业基地建设、化工新材料产业化、绿色化工园区示范等工作，加快产业集约化高端化绿色化发展步伐，推动提升我国石化产业综合竞争力。

4、发改委印发《太行山旅游业发展规划（2020-2035年）》指出，力争到2025年实现旅游总收入年均增长12%以上，到2035年实现旅游总收入年均增长10%以上。

5、发改委表示，今年疫情增加汽车行业不确定性和不稳定性，中国汽车企业迎难而上，抗击疫情同时，保证产业链稳定进行，还实现产销量连续6个月同比增长的回升趋势。如果这样势头能保持在四季度，今年产销整体会接近去年数据。

6、生态环境部副部长表示，“十三五”期间，交通运输体系进一步绿色化，全国范围实施轻型汽车国六排放标准，积极推广清洁能源汽车。2010年以来，国内新能源汽车快速增长，目前全国公交车电动化比例从2015年的20%提高至60%。

7、乘联会：10月第三周乘用车日均零售5.3万辆，同比增长18%，环比增长8%。10月前三周日均零售4.2万辆，同比增长16%，环比增长3%，表现较强。

8、珠海印发《珠海市大力支持集成电路产业发展的意见》和《关于促进珠海市集成电路产业发展的若干政策措施》，大力支持集成电路产业发展。为吸引产业项目落户，珠海对单个集成电路生产制造项目累计奖励最高1亿元。

9、前三季度我国新注册体温计相关企业共1170家，同比增长88.4%，其中第三季度新注册181家；目前我国共有体温计相关企业1.37万家，其中广东省以近3700家企业排名第一，山东、河北分列二三位。

10、继9月刚完成1.78亿元B轮融资后，一站式SaaS技术服务公司百家云再次获得9300万元B+轮融资，此次融资由达晨财智领投，老股东金浦投资、邦盛资本、青蓝资本跟投。

海外
1、美联储褐皮书：所有地区的经济继续扩张，增速普遍略显温和；就业人数几乎在所有地区都有所增加，但增长仍然缓慢。

2、国际货币基金组织（IMF）21日发布的亚太地区经济展望报告预计，2020年亚太地区经济或萎缩2.2%，较今年6月的预测下调了0.6个百分点。2021年有望增长6.9%。报告认为亚太地区经济已开始恢复但仍不均衡。

3、联合国报告称，三季度全球贸易虽略有反弹但总体上仍为负增长，只有中国一枝独秀，是唯一企稳并实现正增长的主要经济体。受新冠疫情影响，预计2020年全球贸易额同比下降7%-9%。

4、美联储布拉德：美联储已经确定将在相当长的一段时间内保持低利率；美联储并没有就利率前景与市场对抗；美联储的政策目前状况良好；美联储将需要考虑未来如何实施QE政策；已经尝试过负利率的地方显示，负利率可能没有那么有效。

5、日本央行委员樱井真：如果需要资金支持，日本央行将很快作出行动；在实施货币政策以应对疫情冲击时，还将把重点放在实现价格稳定、保护就业上。

6、韩国政府决定将向韩国旅游企业提供的旅游基金融资规模增加400亿韩元（约2.3亿元），除针对小微企业提供特别融资外，还将把普通融资额度从原来的30亿韩元增加至40亿韩元，帮助中型骨干企业解决资金困难。

7、欧洲央行首席经济学家连恩：价格稳定是欧洲央行工作或战略评估核心，让通胀变为负值是一个非常糟糕的想法。

8、英国9月未季调输入PPI同比降3.7%，预期降5.5%，前值降5.8%；环比升1.1%，预期降0.4%，前值降0.4%；未季调输出PPI同比降0.9%，预期降0.9%，前值降0.9%；环比降0.1%，预期持平，前值持平。

9、英国9月零售物价指数同比升1.1%，预期升1.2%，前值升0.5%；环比升0.3%，预期升0.4%，前值降0.3%。

10、英国9月CPI同比升0.5%，预期升0.5%，前值升0.2%；环比升0.4%，预期升0.5%，前值降0.4%；核心CPI同比升1.3%，预期升1.3%，前值升0.9%；环比升0.6%，预期升0.6%，前值降0.6%。

国际股市
1、热门中概股涨跌不一，阿里巴巴跌0.63%，京东涨0.07%，百度涨3.66%；微贷网跌41.52%，跟谁学跌30.97%，团车跌22.45%，小赢科技跌21.62%，有道跌12.32%；普惠财富涨41.77%，蘑菇街涨13.78%，四季教育涨13.37%，人人网涨5.6%。

2、特斯拉第三季度营收87.7亿美元，市场预期82.6亿美元。第三季度调整后每股盈利0.76美元，市场预期0.55美元；维持今年交付50万辆汽车的目标。特斯拉盘后涨超4%。

3、特斯拉电池研究人员预计，特斯拉新电池可以使用200万英里（约320万公里）以上。

4、高通宣布推出5G网络基础设施系列芯片平台，面向从支持大规模MIMO的宏基站到外形紧凑的小基站广泛部署场景，加速蜂窝生态系统向虚拟化、互操作无线接入网络（RAN）转型。

5、美国先锋自然资源公司宣布，将通过一次全股票交易以大约45亿美元价格收购Parsley Energy，这是受到大流行期间油价暴跌冲击的美国页岩油行业最新一起并购。合并将产生美国最大的专注于二叠纪盆地生产的页岩油公司。

6、美国服装公司盖普公司（GAP）正对欧洲业务进行战略评估，可能在2021年第二季度末关闭在英国、法国、爱尔兰和意大利运营的GAP门店。此外，GAP还可能关闭一个欧盟电商运营的配送中心。

7、爱立信：第三季度销售净额575亿瑞典克朗，市场预估573.6亿瑞典克朗；净利润55.66亿瑞典克朗，去年同期亏损68.94亿瑞典克朗。

商品
1、农业农村部：今年玉米丰收已成定局，前期竞拍玉米陆续出库上市，玉米价格继续上涨缺乏支撑；明年元旦春节期间，猪肉供应量同比会增长30%左右，不会再出现价格大幅上涨情况；鸡肉市场供应宽松，四季度价格还将低位运行。

2、世界黄金协会：中国ETF市场规模继续扩大，9月中国黄金ETF总持仓量以及资产管理规模均达历史最高水平，分别为69.5吨和42亿美元。

3、上海国际能源交易中心：10月26日至11月6日开展国际铜期货仿真交易；10月28日起，SC2011合约涨跌停板幅度由8%调整为10%。

4、受巴拿马型船和超灵便型船需求下降打压，波罗的海干散货指数跌0.3%报1346点，连续11个交易日下跌，再创9月21日以来新低。

债券
1、【债市综述】资金面转松叠加天量国债招标结果向好，提振债市情绪，现券期货震荡走暖。国债期货收盘涨跌不一；银行间主要利率债收益率下行1-3bp，国债表现好于国开。银行间资金进一步转松，隔夜回购加权利率再度回落至2%关口下方；财政部2年和5年期国债中标收益率均低于中债估值，投标倍数均超4倍，累计获得141.1亿元追加。

2、可转债延续“熔断潮”，8只转债盘中临停，其中“万里转债”“九洲转债”和“蓝盾转债”临停两次。万里转债收盘涨逾72%，换手率高达12588.91%；“蓝盾转债”涨逾27%，换手率12436.26%；起步转债涨逾23%，九洲转债涨超20%，尚荣转债涨逾17%。

3、前三季度全国发行地方政府债券56789亿元。其中，发行一般债券19823亿元，发行专项债券36966亿元；按用途划分，发行新增债券43045亿元，发行再融资债券13744亿元。

4、财政部将于10月28日招标续发550亿元1年期和590亿元10年期记账式附息国债。

5、知情人士透露，中国恒大在与银行就一笔114亿港元的3年期优先抵押贷款进行洽谈，部分用于对11月到期的80亿港元优先贷款进行再融资。

6、知情人士称，泰禾集团向部分境内人民币债券持有人提出，在债券原定到期日之后第三、四、五年分别偿还债券持有人20%、30%和50%本金。债权人可以向公司提出反馈意见，泰禾希望在11月15日之前就重组方案在原则上与债权人达成初步共识。

7、知情人士称，中民投债务重组具体实施方案争取年底前出台，此前相关部门已原则性同意中民投实施协议重组框架方案。中民投正与银行协商贷款展期，同时考虑将银行持有的部分私募债置换为贷款同步展期。中民投还计划引入外部资金成立纾困基金。

8、在全球利率长期处于低位或负值之际，投资者正逐渐将目光投向新兴市场和“风险资产”，特别是中国债券。根据晨星公司数据，过去一年仍有近一万亿美元长期资金流入固定收益基金市场。

9、【债券重大事件】大公将华晨汽车集团主体及债项信用等级下调至A+，展望维持负面；中诚信国际将招商积余主体信用等级由AA调升至AA+，评级展望为稳定；惠誉确认阿里巴巴评级为“A+”，前景展望稳定；“19桑德工程SCP001”本息兑付存在不确定性；美团首次试水美元债，认购金额超90亿美元；“20宁沪高SCP021”取消发行。

外汇
1、在岸人民币兑美元16:30收报6.6575，较前一交易日上涨243个基点，创2018年7月10日以来新高。人民币兑美元中间价调升149个基点，报6.6781，创2018年7月16日以来新高。

2、周小川指出，进一步推进资本项目可兑换，实际上不意味着100%自由化。近年来我国突破一些心理障碍，例如人民币“破7”的心理关口。在人民币国际化过程中还存在一些双轨问题，其中最主要的在股票市场，有A股、B股、H股，还有红筹股，不同壳里实际资产不一样，价格也不一样。

重要经济日程